从钢贸企业拖欠贷款潮流的背景及其成因分析中，我们不难总结出，银行机构应当吸取这样几条教训：一是银行内控机制和风险管理永远不要放松，而且要适应市场形势变化和企业生存状态时刻进行动态的优化和完善;二是银行在金融服务创新和流程变革过程中要增强科学性、前瞻性和有效性;三是银行要适应逆周期宏观调控政策的变化趋势，建立健全逆周期性的风险管理机制;四是银行要成为中国信用体系建设的推动者，而不能成为当前不健全的信用体系的牺牲者。

当前华东地区钢贸行业的危机还在演变之中，众多钢贸企业拖欠银行贷款已形成一股潮流，被卷入潮流的银行机构其不良资产率有可能大幅上升。在钢贸行业面临经营困境的形势下，银行业机构如何全身而退、应当吸取什么样的教训，这是当下有关方面不得不思考的严峻问题。

“当海水退去的时候，就会发现谁在裸泳。”某位世界著名的投资大师的这句名言，用来形容银行机构卷入众多钢贸企业拖欠贷款潮的情形很贴切。

8月30日，浦东法院开庭公开审理了工商银行上海南汇支行诉上海神赛物资有限公司和担保方上海银元实业有限公司金融借款合同纠纷一案。双方争论的焦点涉及钢贸企业重复质押所引起的贷款纠纷。

9月10日，上海市金山区法院开庭审理了光大银行上海金山支行诉包括上海辰世实业有限公司、上海正韩钢铁贸易有限公司、上海轩展金属材料有限公司等近20余家钢铁贸易企业金融借款合同纠纷案。

根据“上海法院网”公布的开庭公告信息，在8月份集中开庭的一系列案件中，建设银行、光大银行、民生银行等多家银行将上海银元实业集团有限公司、上海天展钢铁有限公司、上海舜泽钢铁有限公司等多家钢贸企业告上法庭，起诉案由多为“金融借款合同纠纷”。8月一个月，银行起诉钢贸商总共有20多起案件先后开庭。

从今年年中以来，银行机构与钢铁生产企业、钢铁贸易企业及相关物流仓储企业之间屡屡发生经济纠纷，并对簿公堂，这是在当前经济下行、钢铁行业亏损及银行收紧信贷的形势下发生的独特现象。

日前国家统计局发布宏观经济数据表明，今年三季度国内生产总值同比增长7.4%，相对一季度增长8.1%、二季度增长7.6%又有所下降。虽然三季度经济增长已显现筑底企稳的迹象，但是前二三个季度的经济下行，已给生产严重过剩的钢铁行业带来“雪上加霜”。

“钢铁行业2012年业绩报告表明，钢铁行业普遍亏损,产成品去库存压力增大。”长江证券分析师分析说。钢铁行业上市公司半年报表明，行业终端需求乏力，叠加产能过剩,钢价持续下跌，导致收入与毛利率双降。毛利率下降，费用率上升,导致行业ROE下滑至零值水平。2012年上半年上市钢企净利润同比出现74.14%的下降,总体来看,钢价持续下跌使得毛利率出现较明显的下降，是上半年净利润大幅下滑的主要原因。

钢铁生产企业的经营困难很快波及到众多钢贸企业。在经济上行、流动性充溢的时候，钢贸企业加快了钢铁生产企业的存货周转和资金周转，自身也获得可观的盈利空间，但是在经济下行、钢材价格大幅下跌、融资紧张的情况下，钢贸企业难于及时将存货出尽，资金出现紧张，加上钢贸行业开具虚假仓单、重复质押获取银行贷款等违规操作，终致钢贸行业发生危机，呈现存货堆积、资金链断档、亏损累累，并屡屡拖欠银行巨额贷款。

如上述工行上海南汇支行起诉两家企业，双方争论焦点就围绕原告工行上海南汇支行提供的法院对银元实业查封材料的证据真实性及查封物资是否为本案质押物而展开。

据悉，目前上海青浦法院已查封了银元实业位于青浦的白鹤仓储。在8月30日当天庭审上，原告工行上海南汇支行代理律师陈述：“神赛物资向银行申请借款，质押物钢材停放于青浦银元实业钢材市场，质押物于6月2日被浦东新区人民法院全部查封，按照合同约定，该情形已构成违约，另外目前为止神赛物资向银行申请的借款已全部到期，本案涉案贷款共计870万元，其中100万元是7月24日到期，770万元是8月24日到期，借款人也没有偿还，这两个情形已构成借款人违约，宣布要求借款人立即偿还银行贷款。”

银元实业的代理律师表示：“此次案件的根源在于钢贸企业的重复质押问题，神赛物资将同一笔质押物进行重复抵押，向华夏银行和工行分别进行贷款融资。而华夏银行先于工行通过法院将神赛物资抵押的钢材查封，影响了工行的权益，故工行随即起诉，要求提前还款。”

从这一案件庭审透露出的情况表明，钢贸企业将同一笔质押物向两家或多家银行进行重复抵押，是造成钢贸企业拖欠银行贷款潮发生的一大根源。

除了质押物重复抵押，钢贸行业流行的“高杠杆融资锁链”也是罪魁祸首。据业内人士反映，在华东钢贸圈中多年形成的贷款融资模式中，有两种常见的方法。一种是联保贷款模式，即几家钢贸企业联手起来，相互为贷款提供担保，不论哪一家出现还款难，其他几家都要代为还款。随着经济下行、价格下跌、流动性紧张，加之银行纷纷收缩信贷规模，不少钢贸商陷入前所未有的资金链危机，这种贷款“联保”就成了“连坐”，大批钢贸企业被追债的银行“打包”告上了法庭。另一种是托盘模式，即钢贸商将钢材在一段时期内的货权转给托盘方，从而获得短期融资，到期后钢贸商还款付息以拿回钢材货权。一般来说，充当托盘方的多是有资金实力的企业或银行。现实操作过程中，为了尽可能多融资获利，一些钢贸商长期将钢材进行重复质押融资托盘，而仓储公司为其开具虚假仓单以获取“好处费”，充当了帮凶角色。仓储公司之所以这样做，是因为缺乏监管、缺乏信用、唯利是图。

从此可见，在社会信用秩序缺失和行业监管不严的条件下，钢贸企业与仓储公司违规经营、联手套取银行资金并将资金用于民间高利借贷，这是催生钢贸企业拖欠银行贷款潮的内生机制。

在当前国内外宏观经济形势复杂多变、钢铁行业短期内难以走出经营困境的形势下，银行业金融机构须高度重视和防范钢贸企业拖欠银行贷款这股潮流的蔓延及其有可能给银行带来大量不良资产的风险。

从钢贸企业拖欠贷款潮流的背景及其成因分析中，我们不难总结出，银行机构应当吸取这样几条教训：一是银行内控机制和风险管理永远不要放松，而且要适应市场形势变化和企业生存状态时刻进行动态的优化和完善。二是银行在金融服务创新和流程变革过程中要增强科学性、前瞻性和有效性，即使对于那些像钢铁行业这样的重要性(支柱)行业以及一时具有高成长性、高盈利前景的(高科技)行业，在进行创新和变革过程中也要坚守这一原则片刻不能懈怠。三是银行要适应逆周期宏观调控政策的变化趋势，建立健全逆周期性的风险管理机制，对诸如“四万亿”投资计划给钢铁行业带来超常规发展的这类信贷大投放机会也不能采取“机会主义”的信贷投放方式，而要始终留有余地。四是银行要成为中国信用体系建设的推动者，而不能成为当前不健全的信用体系的牺牲者，毕竟银行为完善信用体系所做的点滴工作终将让银行受益良多。

来源：金融时报